2006–2010

Job Search and Mobility in Developing Countries. Theory and Policy Implications

Särtryck nr 2008:11

Författare: Yves ZenouÅr: 2008 Publikation: Journal of Development Economics Årgång (nr): 86 (2) Sidor: 336–355


A labor market model is developed in which the formal sector is characterized by search frictions whereas the informal sector is competitive. We show that there exists a unique steady-state equilibrium in this dual economy. We then consider different policies financed by a tax on firms' profits. We find that reducing the unemployment benefit or the firms' entry cost in the formal sector induces higher job creation and formal employment, reduces the size of the informal sector but has an ambiguous effect on wages. We also find that an employment/wage subsidy policy and a hiring subsidy policy have different implications. In particular, the former increases the size of the informal sector while the latter decreases it.


Referens:
Zenou, Yves (2008), "Job Search and Mobility in Developing Countries. Theory and Policy Implications". Journal of Development Economics 86(2), 336–355.

Månadens forskare

Thor Berger, fil.dr.

Ämnesområden:

Digitalisering, Ekonomisk historia, Innovation, Teknisk förändring och utveckling, Tillväxt, Urban och regional ekonomi

Några av de frågor Thor Berger försöker besvara i sin forskning:

  • Vilka effekter har teknisk förändring på arbetsmarknad, ojämlikhet och tillväxtmönster?
  • Hur har den intergenerationella rörligheten förändrats över tid, och vilka faktorer påverkar skillnader i rörlighet mellan och inom länder?
  • Vilka faktorer påverkar den långsiktiga innovationstakten globalt, nationellt och lokalt?

IFN kalendarium

Institutet för Näringslivsforskning, Grevgatan 34 - 2 tr, Box 55665, SE-102 15 Stockholm, Sweden | Tel: +46-(0)8-665 45 00 | info@ifn.se